Для чего проводится
Разработка ФЭО может касаться абсолютно любых мероприятий, например, закупки нового оборудования либо модернизации существующего, ремонта производственных помещений и так далее. Рассматривается же в документе только один вопрос – финансовая выгода.
В случае когда предполагается не просто финансирование каких-то крупных проектов на базе существующей компании, а производство, либо оказание услуги запускается впервые, необходимо предварительно составить бизнес-план. В таком случае ФЭО будет одной из частей бизнес-плана.
Основное отличие бизнес-плана от ФЭО заключается в следующем: первый требуется составлять для реализации новой идеи. Бизнес-план содержит аналитическую информацию о рынках сбыта, маркетинговые исследования, описание предприятия и продукта, который планируется вывести на рынок. ФЭО же применяется для нового проекта, внедряемого на базе уже существующей компании. ФЭО от бизнес-плана отличает большая конкретика.
В первую очередь финансово-экономическое обоснование интересно заказчикам проекта и его инвесторам. Также предоставление обоснования может затребовать банк, если планируется финансирование за счет кредитных средств. С другой стороны, ФЭО будет полезно и инициаторам идеи привлечения инвестиций. Каким бы грандиозным ни показался план на первый взгляд, итоги подробных расчетов могут указывать на нецелесообразность проведения мероприятий с участием заемного капитала.
Изучив финансово-экономическое обоснование, инвесторы должны убедиться в следующем:
- окупятся ли затраты;
- соответствует ли срок окупаемости ожиданиям;
- будет ли прибыль выше по сравнению с другими проектами, которые можно профинансировать.
Целесообразность проведения ФЭО
Прежде всего любые инвестиции должны быть целесообразными и наращивать капитал. Поэтому финансово-экономические обоснования должны учитывать многие нюансы. А определение факторов, влияющих на экономические процессы, должно быть непредвзятым и честным.
Оценивать перспективы следует не в тот момент, когда сделаны вложения инвестиций в проект, а намного раньше, еще на этапе идеи.
Любой бизнес может столкнуться с проблемой нехватки финансов. Самый простой вариант – привлечение заемных средств. В то же время свободные средства можно разместить в банке под проценты. Поэтому инвесторы должны иметь четкое представление о том, смогут ли они в будущем получить прибыль, превышающую проценты по депозиту, либо им стоит вложиться в другой, более доходный проект.
Форма составления финансово-экономического обоснования
Законодательно не предусмотрена типовая форма составления ФЭО. Так, например, банки чаще всего просят заполнить собственную форму. В остальных случаях следует ориентироваться на пожелания и требования инвесторов. Обычно при составлении ФЭО придерживаются примерного плана:
- Расчет затрат, необходимых для реализации проекта, срок их окупаемости и обоснование.
- Какую долю рынка занимает действующее предприятие.
- Перспективы развития компании, варианты увеличения прибыли либо получения дополнительного дохода.
- Обоснование установленных на продукцию цен.
- Описание денежных потоков. Здесь нужно указать источники средств, которые пойдут на выплаты инвесторам.
- Выбор оборудования, обоснование принятого решения, сравнение выбранного оборудования с аналогичным от других производителей.
- Перечисление постоянных и временных расходов компании.
- Варианты расчета прибыли в соответствии с низким и высоким спросом на продукцию.
- Расчет сроков окупаемости проекта, который вытекает из предыдущего пункта при развитии различных сценариев.
- Пошаговый план внедрения изменений.
- Оценка состояния имеющегося оборудования, уровень подготовки персонала.
- Оценка инвестиционной привлекательности.
Экономическое обоснование может быть подкреплено и нематериальными доводами. К ним относят те трансформации, которые произойдут вследствие привлечения инвестиций. Например, создание новых рабочих мест.
Советы по составлению ФЭО
Прежде чем браться за составление ФЭО, необходимо досконально разобраться в деталях нового проекта. Обоснование должно быть кратким, в то же время содержать максимум полезной информации. Слабо подкрепленные расчетами доводы попросту не смогут привлечь потенциальных инвесторов.
Начинать нужно с тех утверждений о целесообразности, которые будет сложно оспорить. Затем необходимо провести подробные экономические расчеты и в последнюю очередь привести дополнительные аргументы в пользу инвестирования денежных средств именно в этот проект. При необходимости финансово-экономическое обоснование может быть дополнено различной документацией. Например, техническими паспортами оборудования, в которых прописаны характеристики для сравнения их с другими моделями.
Например, для производства необходимо закупить автоматизированные станки взамен устаревших, с ручным управлением.
Неоспоримым фактом целесообразности инвестиций будет расчет затрат на обслуживание одного автоматического станка. По сравнению с затратами на обслуживание ручного станка и заработной платы работника, который им управляет, расходы будут гораздо ниже.
Далее следует привести подробный расчет.
Дополнительными доводами может послужить следующая информация. Автоматические станки могут работать круглосуточно, что увеличит производство деталей в несколько раз по сравнению с количеством произведенных работником с использованием ручного станка. Также важен и человеческий фактор. Простой может возникнуть по причине увольнения работника, его невыхода на работу, болезни и так далее. При использовании автоматических станков производство защищено от влияния человеческого фактора.
Конечно, приведенный выше пример очень простой. Для привлечения инвестиций требуется тщательная проработка и большое количество расчетов. Указанная информация лишь отражает базовые принципы ФЭО.
Разработка обоснования нашими специалистами
Компания «2БДИАЛОГ» разработает финансово-экономическое обоснование для компаний любого сектора экономики. Тщательный подход и полное погружение в ваш проект позволит избежать ошибок и неточностей. Наши специалисты консультируют клиентов на всех этапах разработки ФЭО, при необходимости мы защитим ваш проект перед потенциальными инвесторами. Разработка финансово-экономического обоснования – популярная услуга среди множества тех, что оказывает наша консалтинговая компания. Накопленный опыт позволяет с легкостью добиваться положительных решений от инвесторов.
Обратившись к нам, вы избавьтесь от необходимости углубляться в сложные расчеты. Просто поделитесь вашей идеей, всю остальную работу мы сделаем за вас.
